የፈሳሽ ጥምርታ፡ ቀሪ ሉህ ቀመር እና መደበኛ እሴት

2024 ደራሲ ደራሲ: Howard Calhoun | [email protected]. ለመጨረሻ ጊዜ የተሻሻለው: 2023-12-17 10:17

የኩባንያው እንቅስቃሴ አመልካቾች አንዱ የፈሳሽ መጠን ነው። የድርጅቱን የብድር ብቁነት ይገመግማል, ግዴታዎቹን በሰዓቱ ሙሉ በሙሉ የመክፈል ችሎታውን ይገመግማል. ስለ ምን ዓይነት የፈሳሽ ሬሾዎች እንዳሉ ተጨማሪ ዝርዝሮች፣ እያንዳንዱን አመልካች ለማስላት የአዲሱ ቀሪ ቀመሮች ከዚህ በታች ባለው መጣጥፍ ውስጥ ቀርበዋል።

ማንነት

ፈሳሽ ማለት የአንድ ድርጅት ንብረቶች እዳዎችን የሚሸፍኑበት መጠን ነው። የኋለኞቹ በቡድን የተከፋፈሉ በጥሬ ገንዘብ የመለወጥ ጊዜ ላይ በመመስረት ነው. በዚህ አመላካች መሰረት፡ ይገመታል፡

• የኩባንያው ለፋይናንስ ችግሮች ፈጣን ምላሽ የመስጠት ችሎታ፤
• ከሽያጭ ዕድገት ጋር ንብረቶችን የመጨመር ችሎታ፤
• ዕዳዎችን የመክፈል ችሎታ።

የፈሳሽ ደረጃ

በቂ ያልሆነ የገንዘብ መጠን እዳዎችን እና ግዴታዎችን መክፈል ባለመቻሉ ይገለጻል። ቋሚ ንብረቶችን መሸጥ አለብን, እና በጣም በከፋ ሁኔታ, ድርጅቱን ማጥፋት. የፋይናንስ ሁኔታ መበላሸቱ በመቀነስ ይገለጻልትርፋማነት፣ የባለቤቶች የካፒታል ኢንቨስትመንቶች መጥፋት፣ የወለድ ክፍያ መዘግየት እና በብድሩ ላይ ያለው የርእሰ መምህሩ አካል።

የፈጣን የፈጣን ሬሾ (የሂሳብ ሒሳቡ ቀመር ከዚህ በታች ይቀርባል) አንድ የኢኮኖሚ አካል በሂሳቡ ውስጥ ያሉትን ገንዘቦች በመጠቀም ዕዳውን የመክፈል ችሎታን ያሳያል። አሁን ያለው መፍትሄ ከደንበኞች እና አቅራቢዎች ጋር ያለውን ግንኙነት ሊጎዳ ይችላል። አንድ ድርጅት እዳውን በወቅቱ መክፈል ካልቻለ ቀጣይነቱ አጠራጣሪ ነው።

ማንኛውም የፈሳሽ ሬሾ (የሂሳብ ሒሳቡ ቀመር ከዚህ በታች ይቀርባል) የሚወሰነው በድርጅቱ ንብረቶች እና እዳዎች ጥምርታ ነው። እነዚህ አመልካቾች በአራት ቡድን ይከፈላሉ. በተመሳሳይ መልኩ ማንኛውም የፈሳሽ ሬሾ (የሂሳብ መዝገብን ለማስላት ቀመር እንቅስቃሴዎችን ለመተንተን ያስፈልጋል) በፍጥነት እና በዝግታ ለተሸጡ ንብረቶች እና እዳዎች ተለይቶ ሊታወቅ ይችላል።

ንብረቶች

ፈሳሽነት የአንድ ድርጅት ንብረት የተወሰነ ገቢ የማመንጨት ችሎታ ነው። የዚህ ሂደት ፍጥነት የፈሳሽ መጠንን ብቻ ያንፀባርቃል። የስሌቶች ቀሪ ቀመር ከዚህ በታች ይቀርባል. በትልቅነቱ፣ ድርጅቱ "በእግሩ ይቆማል" የተሻለ ይሆናል።

ንብረቶቹን ወደ ገንዘብ በሚቀይሩበት ፍጥነት ደረጃ እንስጥ፡

• በሂሳብ እና በቦክስ ኦፊስ ያለ ገንዘብ፤
• ሂሳቦች፣ የግምጃ ቤት ዋስትናዎች፤
• የዘገየ ዕዳ ለአቅራቢዎች፣የተሰጡ ብድሮች፣የሌሎች ኢንተርፕራይዞች ማዕከላዊ ባንክ፤
• አክሲዮኖች፤
• መሳሪያ፤
• መዋቅሮች፤
• WIP።

አሁን ንብረቶቹን በቡድን እናከፋፍል፡

A1 (በጣም ፈሳሽ)፡ ገንዘቦች በጥሬ ገንዘብ እና በባንክ አካውንት ውስጥ፣ የሌሎች ድርጅቶች ድርሻ።

A2 (ፈጣን መሸጥ)፡ የአጭር ጊዜ የአጋሮች ዕዳ።

A3 (በዝግታ መሸጥ)፡ አክሲዮኖች፣ WIP፣ የረጅም ጊዜ ኢንቨስትመንቶች።

A4 (ለመሸጥ ከባድ) - የአሁኑ ያልሆኑ ንብረቶች።

አንድ የተወሰነ ንብረት እንደ አጠቃቀሙ መጠን የአንድ ወይም የሌላ ቡድን ነው። ለምሳሌ ለማሽን ለሚገነባው ፋብሪካ የላተራ ማሽን በ"ኢንቬንቶሪ" ይመደባል እና ለኤግዚቢሽን ተብሎ የሚሠራው ማሽን ወቅታዊ ያልሆነ ሃብት ሲሆን ለብዙ አመታት ጠቃሚ ህይወት ይኖረዋል።

እዳዎች

የፈሳሽ ጥምርታ፣ የሒሳቡ ቀመር ከዚህ በታች ቀርቧል፣ በንብረቶች እና ዕዳዎች ጥምርታ ይወሰናል። የኋለኞቹ ደግሞ በቡድን ተከፋፍለዋል፡

• P1 በጣም የተጠየቁ ቃል ኪዳኖች ናቸው።
• P2 - ብድሮች እስከ 12 ወራት ድረስ የሚሰሩ ናቸው።
• P3 - ሌሎች የረጅም ጊዜ ብድሮች።
• P4 - የድርጅት መጠባበቂያዎች

የእያንዳንዱ የተዘረዘሩ ቡድኖች መስመሮች ከንብረቶቹ የፈሳሽ መጠን ጋር መዛመድ አለባቸው። ስለዚህ፣ ስሌቶችን ከማድረግዎ በፊት፣ የሒሳብ መግለጫዎችን ማዘመን ተገቢ ነው።

የሂሳብ ሚዛን

ለተጨማሪ ስሌት የቡድኖቹን የገንዘብ እሴቶች ማወዳደር ያስፈልግዎታል። በዚህ አጋጣሚ፣ የሚከተሉት ሬሾዎች መሟላት አለባቸው፡

• A1 > P1.
• A2 > P2.
• A3 > R3.
• A4 < P4.

ከተዘረዘሩት የመጀመሪያዎቹ ሦስቱ ሁኔታዎች ከተሟሉ አራተኛው በራስ-ሰር ይሟላል። ነገር ግን በፍጥነት የሚንቀሳቀሱ ገንዘቦች በዝግታ የሚንቀሳቀሱ ንብረቶችን ሊተኩ ስለማይችሉ ከንብረት ቡድኖቹ ውስጥ በአንዱ ውስጥ ያለው የገንዘብ እጥረት በሌላኛው ከመጠን በላይ በበዛ ማካካሻ ሊደረግ አይችልም።

አጠቃላይ ግምገማ ለማካሄድ አጠቃላይ የፈሳሽ መጠን ይሰላል። የሂሳብ ቀመር፡

L1=(A1 + (1/2)A 2 + (1/3)A3) / (P1 + (1/2)P2 + (1/3)P3)።

ምርጡ እሴቱ 1 ወይም ከዚያ በላይ ነው።

በዚህ መንገድ የቀረበው መረጃ በዝርዝር የተሞላ አይደለም። የበለጠ ዝርዝር የመፍታት ስሌት በአመላካቾች ቡድን ይከናወናል።

የአሁኑ ፈሳሽነት

የንግዱ አካል የአጭር ጊዜ እዳዎችን በሁሉም ንብረቶች ወጪ የመክፈል አቅም አሁን ያለውን የፈሳሽ መጠን ያሳያል። የሂሳብ ቀመር (መስመር ቁጥሮች)፡

Ktl=(1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530)።

የአሁኑን የፈሳሽ መጠን ለማስላት ሌላ ስልተ ቀመርም አለ። የሂሳብ ቀመር፡

K=(OA - የረጅም ጊዜ DZ - የመስራቾች ዕዳ) / (አጭር እዳዎች)=(A1 + A2 + A3) / (Π1 + Π2)።

የጠቋሚው ዋጋ ከፍ ባለ መጠን መፍትሄው የተሻለ ይሆናል። መደበኛ እሴቶቹ ለእያንዳንዱ የምርት ቅርንጫፍ ይሰላሉ ፣ ግን በአማካይ በ 1.49-2.49 ውስጥ ይለዋወጣሉ ። ከ 0.99 በታች የሆነ እሴት የድርጅቱን በወቅቱ ለመክፈል አለመቻሉን ያሳያል ፣ እናከ3 በላይ - ስለ ስራ ፈት ንብረቶች ከፍተኛ ድርሻ።

የድርጅቱን ቅልጥፍና የሚያንፀባርቅ በአሁኑ ጊዜ ብቻ ሳይሆን በድንገተኛ ሁኔታዎች ውስጥም ጭምር ነው። ሆኖም ግን, ሁልጊዜ ሙሉውን ምስል አይሰጥም. ለንግድ ኢንተርፕራይዞች፣ የጠቋሚው ዋጋ ከመደበኛው ያነሰ ሲሆን ለምርት ኢንተርፕራይዞች ግን ብዙ ጊዜ ከፍ ያለ ነው።

የጊዜ ፈሳሽነት

የንግዱ ህጋዊ አካል ለገበያ የሚውሉ ንብረቶች ወጪ ዕዳዎችን የመክፈል ችሎታ ፈጣን የፈጣን ምጣኔን ያንፀባርቃል። የሂሳብ ቀመር (መስመር ቁጥሮች)፡

Xl=(1230 + 1240 + 1250) / (1500 - 1550 - 1530)።

ወይስ፡

K=(በርካታ DZ + በርካታ የፋይናንስ ኢንቨስትመንቶች + ዲሲ) / (በርካታ ብድሮች)=(A1 + A2) / (Π1 + Π2)።

በዚህ ሒሳብ ስሌት፣ እንዲሁም እንደ ቀዳሚው፣ መጠባበቂያዎች ግምት ውስጥ አይገቡም። ከኤኮኖሚ አንፃር፣ የዚህ የንብረት ቡድን ሽያጭ ለኩባንያው ከፍተኛ ኪሳራ ያመጣል።

የተመቻቸ እሴቱ 1.5፣ ትንሹ 0.8 ነው።ይህ አመልካች በወቅታዊ እንቅስቃሴዎች በጥሬ ገንዘብ ደረሰኝ ሊሸፈን የሚችለውን የዕዳዎች ድርሻ ያሳያል። የዚህን አመላካች ዋጋ ለመጨመር የራሱን ገንዘብ መጠን መጨመር እና የረጅም ጊዜ ብድሮችን መሳብ አስፈላጊ ነው.

እንደቀድሞው ሁኔታ ከ3 በላይ የሆነ ዋጋ የሚያሳየው ምክንያታዊነት የጎደለው የተደራጀ የካፒታል መዋቅር ነው፣ይህም በዝግተኛ የዕቃ ሽያጭ እና በደረሰኞች መጨመር ነው።

ፍፁም ፈሳሽነት

የርዕሰ ጉዳይ ችሎታበጥሬ ገንዘብ ወጪ ዕዳውን ለመክፈል አስተዳደር ፍፁም ፈሳሽነት ያለውን ጥምርታ ያንጸባርቃል. የሂሳብ ቀመር (መስመር ቁጥሮች)፡

ካል=(240 + 250) / (500 – 550 – 530)።

ጥሩው እሴት ከ 0.2 በላይ ነው ፣ ዝቅተኛው 0.1 ነው። ድርጅቱ 20% አስቸኳይ ግዴታዎችን ወዲያውኑ መክፈል እንደሚችል ያሳያል። የሁሉንም ብድሮች አስቸኳይ የመክፈል ፍላጎት ሙሉ በሙሉ በንድፈ-ሀሳባዊ ዕድል ቢኖርም ፣ ፍፁም የፈሳሽ ሬሾን ማስላት እና መተንተን መቻል ያስፈልጋል። የሂሳብ ቀመር፡

K=(አጭር ኢንቨስትመንት + ዲሲ) / (አጭር ብድሮች)=A1 / (Π1 + Π2)።

ስሌቱ እንዲሁ ወሳኝ የፈሳሽ ሬሾን ይጠቀማል። የሂሳብ ቀመር፡

Kkl=(A1 + A2) / (P1 + P2)።

ሌሎች አመላካቾች

የካፒታል መንቀሳቀስ ችሎታ፡ A3 / (AO - A4) - (P1 + P2)።

የተለዋዋጭ እንቅስቃሴው መቀነስ እንደ አወንታዊ ምክንያት ነው የሚታየው፣ ምክንያቱም በዕቃዎች እና ደረሰኞች ውስጥ የታሰሩት ገንዘቦች ከፊሉ ተለቀዋል።

በሂሳብ መዝገብ ውስጥ ያለው የንብረት ድርሻ፡ (የሒሳብ አጠቃላይ - A4) / አጠቃላይ ቀሪ ሂሳብ።

ደህንነት በራሱ ገንዘብ፡ (P4 - A4) / (AO - A4)።

ድርጅቱ በካፒታል መዋቅር ውስጥ ቢያንስ 10% የራሱ የገንዘብ ምንጭ ሊኖረው ይገባል።

የተጣራ የስራ ካፒታል

ይህ አመልካች አሁን ባለው ንብረት እና በብድር መካከል ያለውን ልዩነት ያንፀባርቃል፣የሚከፈሉ ሒሳቦች። ይህ በረጅም ጊዜ ብድሮች እና በካፒታል የተገነባው የካፒታል ክፍል ነውየራሱ ፈንዶች. የማስላት ቀመር፡ነው

የተጣራ ዋጋ=OA - የአጭር ጊዜ ብድሮች=መስመር 1200 - መስመር 1500

ከእዳዎች በላይ የስራ ካፒታል መብዛት ኩባንያው እዳዎችን መክፈል መቻሉን፣ እንቅስቃሴዎችን ለማስፋት የሚያስችል ክምችት እንዳለው ያሳያል። መደበኛ ዋጋው ከዜሮ ይበልጣል. የስራ ካፒታል እጦት ድርጅቱ የተጣለበትን ግዴታ ለመክፈል አለመቻሉን የሚያመለክት ሲሆን ከፍተኛ ትርፍ ደግሞ ያለምክንያት የገንዘብ አጠቃቀምን ያሳያል።

ምሳሌ

በኢንተርፕራይዙ ቀሪ ሂሳብ ላይ፡ ይገኛሉ።

• ጥሬ ገንዘብ (CF) - 60,000 RUB
• የአጭር ጊዜ ኢንቨስትመንቶች (KFV) - 27,000 ሩብልስ
• መለያዎች (RD) - 120,000 ሩብልስ
• OS - 265 ሺህ ሩብልስ።
• የማይዳሰሱ ንብረቶች - 34 ሺህ ሩብልስ።
• የተጠባባቂ (PZ) – 158,000 RUB
• የረጅም ጊዜ ብድሮች (KZ) - 105,000 RUB
• የአጭር ጊዜ ብድር (CC) - 94,000 ሩብልስ።
• የረጅም ጊዜ ብድሮች - 180 ሺህ ሩብልስ።

የፍፁም የፈሳሽ ጥምርታን ማስላት ያስፈልጋል። የስሌት ቀመር፡

Kal=(60 + 27) / (105 + 94)=0, 4372.

የተመቻቸ ዋጋ ከ0.2 በላይ ነው።ኩባንያው 43% ግዴታዎችን በባንክ ሂሳቡ ውስጥ ካለው ገንዘብ መክፈል ይችላል።

የፈጣን የፈጣን ምጣኔን አስላ። የሂሳብ ቀመር፡

Xl=(50 + 27 + 120) / (105 + 94)=1, 09.

የአመላካቹ ዝቅተኛው ዋጋ 0.80 ነው። ኩባንያው ሁሉንም የሚገኙትን ገንዘቦች፣ የተበዳሪዎችን ዕዳ ጨምሮ ከተጠቀመ፣ ይህ መጠን አሁን ካሉት እዳዎች በ1.09 እጥፍ ይበልጣል።

የወሳኝ ኩነቶችን አስላፈሳሽነት. የሂሳብ ቀመር፡

Kcl=(50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94)=1, 628.

የውጤቶች ትርጓሜ

በራሳቸው፣ ኮፊፊሴፍቶቹ የትርጓሜ ሸክም አይሸከሙም ነገርግን በጊዜ ክፍተቶች አውድ ውስጥ የድርጅቱን እንቅስቃሴ በዝርዝር ያሳያሉ። በተለይም በሌሎች የተሰላ አመላካቾች ከተሟሉ እና በተለየ የሒሳብ መዝገብ ውስጥ ከግምት ውስጥ የሚገቡ ንብረቶችን በበለጠ ዝርዝር ግምት ውስጥ ያስገቡ።

የሕገወጥ ክምችት በፍጥነት ሊሸጥ ወይም በምርት ላይ ሊውል አይችልም። የአሁኑን የገንዘብ መጠን ሲያሰሉ ግምት ውስጥ መግባት የለባቸውም።

የመያዣ ቡድን አካል በሆነ ድርጅት ውስጥ የፈሳሽ ሬሾን ሲያሰሉ የውስጥ ደረሰኞች እና ተከፋይ አመልካቾች ግምት ውስጥ አይገቡም። የመፍታት ደረጃ በተሻለ ሁኔታ የሚወሰነው በፍፁም የፈሳሽ ጥምርታ መሰረት ነው።

በርካታ ችግሮች የንብረቶች ግምገማን ያስከትላሉ። በሂሳብ ስሌት ውስጥ የማይታሰብ የእዳ ክምችት ማካተት በድርጅቱ የፋይናንስ አቋም ላይ የማይታመን መረጃን በማግኘት የተሳሳተ (የተቀነሰ) የመፍታት ግምገማን ያመጣል።

በሌላ በኩል ከንብረት ስሌት ሲገለል ገቢ የማግኘት እድሉ ዝቅተኛ ከሆነ የፈሳሽ አመልካቾችን መደበኛ እሴቶችን ለማግኘት አስቸጋሪ ነው።